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智通財經APP獲悉,1月19日,睿遠基金經理趙楓管理的睿遠均衡價值三年持有混合披露了2022年四季度報告。報告顯示,2022年四季度末的基金規模為150.76億元,股票倉位為90.90%,相較于2022年三季度末有所提升。
趙楓在2022年四季報中表示,經過大幅回調后,即使在非常保守的測算下,很多優質企業的長期回報也具備了足夠的吸引力。而且經過行業洗牌后,供給側進一步優化,伴隨行業需求回升時,這些企業必將獲取更高的市場份額和利潤水平。政策的修正和轉向,將提振投資和消費信心,需求有望未來得到恢復,企業盈利將重回增長軌道。市場底部很可能已經以10月底出現,只是基本面的恢復仍需要一段時間,前兩個月的市場反彈已經反映了投資者預期的改變,未來市場將逐步轉向基本面驅動,行業和個股會出現分化。
目前資產迎來重大改變,疫情防控政策轉向開放、對房地產行業和優質房企的支持政策不斷推出、對平臺企業的發展也轉向綠燈和支持等等,雖然政策不可能立竿見影,其效果兌現也需要時間驗證,但政策重心轉向經濟發展已經毫無疑問。對于政策的積極變化,可以期待未來一段時間基本面的改善。
從行業層面看,新能源行業經過高歌猛進后,在未來面臨行業供給增加和行業增長放等挑戰。隨著政策的明朗,以互聯網企業為代表的平臺企業也將重新回到中外投資者的組合中,這批企業仍然具有最優秀的商業模式、最有競爭力的人力資源和最具擴張潛力的未來。不過,互聯網公司近期股價大幅反彈后,未來還需要權衡競爭壁壘和成長性后尋找性價比有吸引力的標的。
以睿遠均衡價值三年持有混合A基金為例,截至報告期末該基金份額凈值為1.3462元,本報告期內,該類基金份額凈值增長率為8.60%,同期業績比較基準收益率為4.23%;截至報告期末睿遠均衡價值三年持有混合C基金份額凈值為1.3348元,本報告期內,該類基金份額凈值增長率為8.53%,同期業績比較基準收益率為4.23%。
四季報數據顯示,該基金前十大重倉股分別為中國移動(00941)、碧桂園服務(06098)、三諾生物(300298.SZ)、美團-W(03690)、萬華化學(600309.SH)、寧德時代(300750.SZ)、東方雨虹(002271.SZ)、思源電氣(002028.SZ)、華潤啤酒(00291)、威高股份(01066)。
與2022年三季度末相比,睿遠均衡價值三年持有混合增持了美團-W、寧德時代、華潤啤酒,減持了中國移動、碧桂園服務、三諾生物、東方雨虹,威高股份新進入前十大重倉股,持有萬華化學、思源電氣的數量保持不變。
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